On the probability of estimating a deterministic component in the local level model

On the probability of estimating a deterministic component in the local level model

Показати інші версії (1)

A local level model has a deterministic level when the signal-to-noise ratio q is zero. In this paper we investigate the properties of the maximum likelihood estimator of q, paying particular attention to the case where its true value is zero. These properties are shown to be crucially dependent on...

Повний опис

Бібліографічні деталі
Автори:	Shephard, N, Harvey, A
Формат:	Journal article
Мова:	English
Опубліковано:	Blackwell Publishing 1990

Схожі ресурси

On the probability of estimating a deterministic component in the local level model
за авторством: Harvey, A, та інші
Опубліковано: (1990)

Estimation of an asymmetric model of asset prices
за авторством: Harvey, A, та інші
Опубліковано: (1996)

Estimation of an Asymmetric Stochastic Volatility Model for Asset Returns.
за авторством: Harvey, A, та інші
Опубліковано: (1996)

Distribution of the ML estimator of a MA (1) and a local level model
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (1993)

Distribution of the ML estimator of a MA (1) and a local level model
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (1993)

Maximum Likelihood Estimation of Regression Models with Stochastic Trend Components.
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (1993)

Maximum likelihood estimation of regression models with stochastic trend components
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (1993)

Martingale unobserved component models
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (2013)

Multivariate Stochastic Variance Models.
за авторством: Harvey, A, та інші
Опубліковано: (1994)

Multivariate Stochastic Variance Models.
за авторством: Harvey, A, та інші
Опубліковано: (2011)

Multivariate Stochastic Variance Models.
за авторством: Harvey, A, та інші
Опубліковано: (2011)

Multivariate Stochastic Variance Models.
за авторством: Harvey, A, та інші
Опубліковано: (2005)

Structural Time Series Analyser, Modeller and Predictor: STAMP 8.2.
за авторством: Koopman, S, та інші
Опубліковано: (2009)

Local Scale Models: State Space Alternative to Integrated GARCH Processes.
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (1994)

Local scale models: state space alternative to integrated GARCH processes
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (1994)

Regular and modified kernel-based estimators of integrated variance: the case with independent noise
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (2004)

Efficient and feasible inference for the components of financial variation using blocked multipower variation
за авторством: Shephard, N, та інші
Опубліковано: (2012)

Econometric Analysis of Realised Volatility and Its Use in Estimating Stochastic Volatility Models.
за авторством: Barndorff-Nielsen, O, та інші
Опубліковано: (2001)

Econometric analysis of realised volatility and its use in estimating stochastic volatility models
за авторством: Shephard, N, та інші
Опубліковано: (2001)

Numerical Techniques for Maximum Likelihood Estimation of Continuous-Time Diffusion Processes: Comment.
за авторством: Chib, S, та інші
Опубліковано: (2002)

Econometric Analysis of Realized Volatility and Its Use in Estimating Stochastic Volatility Models [Non-Gaussian Ornstein-Uhlenbeck-Based Models and Some of Their Uses in Financial Economics (with Discussion)].
за авторством: Nielsen, O, та інші
Опубліковано: (2005)

Comment on Garland B. Durham and A. Ronald Gallant's "Numerical techniques for maximum likelihood estimation of continuous-time diffusion processes".
за авторством: Chib, S, та інші
Опубліковано: (2001)

Fitting Nonlinear Time-Series Models with Applications to Stochastic Variance Models.
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (1993)

Deterministic network coding by matrix completion
за авторством: Harvey, Nicholas James Alexander
Опубліковано: (2006)

Partial non-Gaussian time series models
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (1994)

Partial non-Gaussian time series models
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (1994)

Estimating quadratic variation using realised volatility.
за авторством: Barndorff-Nielsen, O, та інші
Опубліковано: (2001)

Estimating quadratic variation using realized variance
за авторством: Barndorff-Nielsen, O, та інші
Опубліковано: (2002)

Estimating Quadratic Variation Using Realized Variance.
за авторством: Barndorff-Nielsen, O, та інші
Опубліковано: (2002)

Estimating Quadratic Variation Using Realized Variance.
за авторством: Barndorff-Nielsen, O, та інші
Опубліковано: (2001)

The relationship between the conditional sum of squares and the exact likelihood for autoregressive moving average model.
за авторством: Shephard, N
Опубліковано: (1997)

Efficient and feasible inference for the components of financial variation using blocked multipower variation.
за авторством: Shephard, N, та інші
Опубліковано: (2012)

Econometric analysis of multivariate realised QML: efficient positive semi-definite estimators of the covariation of equity prices.
за авторством: Shephard, N, та інші
Опубліковано: (2012)

Econometric analysis of multivariate realised QML: efficient positive semi-definite estimators of the covariation of equity prices
за авторством: Shephard, N, та інші
Опубліковано: (2012)

Autoregressive conditional root model.
за авторством: Rahbek, A, та інші
Опубліковано: (2001)

Bayesian Analysis of Stochastic Volatility Models: Comment.
за авторством: Shephard, N, та інші
Опубліковано: (1994)

Dynamics of trade-by-trade price movements: decomposition and models.
за авторством: Rydberg, T, та інші
Опубліковано: (2002)

Dynamics of Trade-by-Trade Price Movements: Decomposition and Models.
за авторством: Rydberg, T, та інші
Опубліковано: (2003)

Stochastic volatility: likelihood inference and comparison with ARCH models.
за авторством: Kim, S, та інші
Опубліковано: (1994)

Dynamics of trade-by-trade price movements: decomposition and models
за авторством: Rydberg, T, та інші
Опубліковано: (2003)